В компаниях считают, что экс-директора KazakhGold – семья Асаубаевых – незаконно вывели из KazakhGold и присвоили себе $200 млн, полученных за счет выпуска облигаций в 2006 году. Эти средства предназначались для реконструкции, разведки и разработки месторождений компании. По словам истцов, хищение средств было осуществлено через фиктивные договоры и аффилированные компании.

В KazakhGold также утверждают, что бывшие ее директора и компания MAED, которая по контракту с KazakhGold обязалась построить три новых завода, тайно основали совместное предприятие, которое принесло обвиняемым 50% выручки по заключенным контрактам, общая сумма которых составила $69 миллионов.

«Полюс Золото» в свою очередь обвиняет бывших владельцев казахстанской компании в том, что они сообщали заведомо ложные сведения об объемах производства и выручке KazakhGold за 2006-2008 годы.

«Договоренность по конкретной сумме сделки во многом была достигнута на основании предоставленной KazakhGold отчетности. Естественно, ложно завышенные данные могли привести к более высокой оценке поглощаемой компании», – объясняет аналитик «Арбат Капитал» Артем Бахтигозин, отметивший, что в случае победы в лондонском суде доля ответственности ляжет и на плечи компании, проводившей аудит недостоверной отчетности.

Свой ущерб «Полюс Золото» оценивает в $250 млн. Таким образом, общая сумма требований составляет $450 млн. По мнению участников рынка и юристов, если вина менеджмента будет доказана, «Полюс Золото» может вернуть назад потраченные на покупку пакета деньги.

Напомним, что изначально доля в KazakhGold оценивалась в $391 млн, позже сумма была скорректирована до $308 млн. Итоговая сумма сделки составила $265,4 млн. Из них «Полюс» заплатила $191 млн деньгами и 0,9% – своими акциями, тем самым фактически избавив компанию от банкротства.

Правда, юрист отдела Due Diligence НКГ «2 К Аудит – Деловые консультации» Алексей Манчестер считает, что привлечь к ответственности аудиторов, подтвердивших данные менеджмента KazakhGold, будет сложно. Юрист считает, что «Полюс Золото» частично сама виновата в сложившейся ситуации.

«Столь существенное расхождение в финансовых отчетах было бы невозможно, если бы российская компания провела due diligence KazakhGold. Однако, судя по всему, «Полюс» при заключении сделки ловил момент и был заключен в жесткие временные рамки. Видимо, в «Полюсе» итоговую сумму ($265,4 млн) посчитали адекватной. Однако, как показывает развитие ситуации, сумму сделки можно было снизить еще больше, тщательно проверив отчетность KazakhGold», – уверен эксперт.

Несмотря на перспективу судебной тяжбы, отраслевые аналитики полагают, что данное разбирательство никак не отразится на планах «Полюс Золото» провести обратное поглощение, сделав казахстанскую компанию формально управляющей, чтобы повысить ликвидность акций российского золотодобывающего холдинга. Такой шаг поможет «Полюсу» попасть в индекс крупнейших британских компаний FTSE 100.